Bienvenue à la deuxième semaine ! Cette semaine, nous aborderons les fondements mathématiques nécessaires à l'étude des modules à venir. En bref, nous introduirons les probabilités et l'optimisation. La théorie des probabilités est le langage mathématique qui permet de caractériser les incertitudes, par exemple comment décrire les chances que le prix d'une action particulière augmente demain. Pour préciser les choses, nous avons besoin de probabilités. L'optimisation est un ensemble d'outils qui nous permettent de rechercher des solutions optimales. Par exemple, compte tenu d'une contrainte budgétaire, comment maximiser le profit ? Nous avons besoin de l'optimisation mathématique. Les ingénieurs financiers utilisent des modèles probabilistes pour saisir les régularités des produits financiers et appliquent des techniques d'optimisation pour optimiser leurs stratégies. Ces outils mathématiques constitueront la pierre angulaire de votre carrière d'ingénieur financier.

Bienvenue à la troisième semaine ! Cette semaine, nous nous lançons officiellement dans l'aventure de l'ingénierie financière et de la gestion des risques. Nous commencerons par les fondamentaux de l'ingénierie financière, c'est-à-dire les principes de tarification. Sur les marchés financiers, à partir d'un produit financier, comment calculer son prix ? Ces principes de tarification serviront de pierre angulaire à nos futurs modules. Nous aborderons également les bases des instruments à revenu fixe, qui sont les éléments constitutifs des marchés financiers. Si vous êtes bloqué dans les quiz, vous pouvez demander de l'aide dans les discussions. (Et si vous terminez plus tôt que prévu, j'espère que vous irez également aider vos camarades de classe)

Bienvenue à la semaine 4 ! Cette semaine, nous allons aborder une nouvelle famille de produits financiers : les titres dérivés. Les titres dérivés, comme leur nom l'indique, sont des produits financiers qui tirent leur valeur de certains actifs sous-jacents, tels que les taux d'intérêt ou les actions. La prospérité des marchés financiers modernes est due en grande partie à la grande variété de titres dérivés sur les marchés, tels que les contrats à terme de gré à gré, les contrats à terme standardisés, les swaps et les options, que nous présenterons dans ce module. Nous présenterons également le modèle binomial à une période, un cadre simplifié qui nous permet de calculer les prix des titres dérivés. Malgré sa simplicité, le modèle binomial à une période est la pierre angulaire de modèles de tarification plus puissants, comme nous le verrons dans les prochains modules. Comme toujours, si vous êtes bloqué dans les quiz, vous devriez poster sur les Discussions pour demander de l'aide. (Et si vous terminez plus tôt, j'espère que vous y irez aussi pour aider vos camarades de classe)

Bienvenue à la semaine 5 ! Cette semaine, nous allons poursuivre le module précédent et passer du modèle binomial à une période au modèle binomial à plusieurs périodes. Le modèle binomial multi-période n'est rien d'autre que l'empilement de plusieurs modèles binomiaux à une période. Nous verrons comment cette construction simple nous permet de fixer le prix des produits financiers à long terme. À titre d'exemple, nous fixerons le prix des options américaines à l'aide du modèle multi-période. En outre, nous aborderons des modèles de tarification plus avancés tels que le modèle de Black Scholes. Nous verrons comment le modèle de Black Scholes est une extension naturelle du modèle binomial multipériodique et est largement applicable dans la pratique. Comme toujours, si vous êtes bloqué dans les quiz, vous devriez poster sur les Discussions pour demander de l'aide. (Et si vous terminez plus tôt, j'espère que vous y irez aussi pour aider vos camarades de classe)