Ce cours fournira des résultats de back testing pour toutes les stratégies sur les marchés développés et émergents. Vous apprendrez également des méthodes scientifiques de back testing sans succomber au biais d'anticipation (ou de survie). Vous apprendrez diverses méthodes pour construire un système de back testing robuste pour les stratégies discutées dans le cours précédent. Vous apprendrez à faire la différence entre une simple exploration de données et des résultats fondés sur des bases empiriques ou théoriques solides. Ensuite, vous apprendrez à tester les résultats et à les soumettre à des tests de résistance. Ensuite, vous apprendrez les différentes façons dont les coûts de transaction et autres frictions peuvent être incorporés dans l'algorithme de back testing. Enfin, vous apprendrez les techniques de mesure de la performance d'une stratégie et le concept de rendement ajusté au risque. Vous utiliserez quelques-unes des mesures les plus connues de rendement ajusté au risque, telles que le ratio de Sharpe, le ratio de Treynor et l'alpha de Jenson. Vous verrez comment choisir un indice de référence approprié pour un fonds proposé.